Swing Trading Optionen Geld Management

Geld-Management-Angelegenheiten im Futures-Handel Es ist eine allgemeine Annahme, dass die meisten Händler Geld verlieren, während der Gewinner Trader sind nur wenige und weit zwischen. Aber was setzt diese Gewinner von den Massen ab. Es ist nicht die Fähigkeit, Präzisionseinträge auszuwählen, sondern ein Verständnis von Geldmanagement. Lesen Sie weiter, um herauszufinden, wie dieser oft übersehene Aspekt des Handels zum Erfolg beiträgt. TUTORIAL: Technische Analyse Praxis Disziplin Geld-Management kann die am meisten übersehen Bereich des Handels. Das Thema wird oft übersehen, weil es mißverstanden wird, und ehrlich gesagt, es klingt langweilig im Vergleich zu einer Diskussion über Stochastik oder technische Analyse. Allerdings ist es für jeden erfolgreichen Handelsplan entscheidend. Auch ein Trading-Plan so einfach wie ein gleitender durchschnittlicher Crossover-System kann ein Netto-Gewinner sein, wenn Geld-Management angewendet wird. Diese Diskussion über das Geldmanagement wird eine Grundlage für Konzepte schaffen, die auf jeden Handelsplan angewendet werden können. Ein Geldmanagement-Plan wird Ihnen in einem anderen Schlüsselbereich helfen - Disziplin. Viele Investoren zögern nicht, eine Investition zu betreten, aber dann sind sie mit einem Verlust, was sie als nächstes tun sollten. Mit einem Geld-Management-Plan wird die Investoren diszipliniert und verhindern das Gleichgewicht von Emotionen, Angst und Gier, aus immer aus der Synchronisierung. (Für verwandte Lesung, siehe Ein Plan: Die Basis des Erfolgs.) Ausgehend von Square One Ein guter Ort, um bei der Betrachtung von Geld-Management ist das Konzept der Risikokontrolle zu beginnen. Trader sind von Futures angezogen wegen der Hebelwirkung, die zur Verfügung gestellt wird - riesige Summen können auf sehr wenig investierten Kapital gewonnen werden. Allerdings sind die Kosten für diese Hebelwirkung die Tatsache, dass Sie mehr als die Balance Ihres Kontos verlieren können. Also, wie können Sie dieses Risiko kontrollieren (Für mehr Einblick, siehe Tutorial: Futures Fundamentals.) Zuerst ist zu bedenken, dass die Regeln für die Marge über Minimum sind. Es gibt keine Regeln, die die maximale Marge beeinflussen, die Sie auf einen Handel anwenden können. Mit anderen Worten, wenn Sie mit der Hebelwirkung von potenziellen Verlusten eines Marktes beschäftigt sind, wenden Sie mehr Kapital an. True, du wirst deine Gesamtrendite reduzieren, aber das bringt auch alles ins Gleichgewicht. (Um mehr über dieses Thema zu lesen, siehe das Margin Trading Tutorial.) Beispiel: Wenn Mais bei 3 pro Scheffel und ein Vertrag mit 5.000 Scheffeln handelt, dann ist der volle Auftragswert eines einzelnen Maisabsatzes 15.000. Der Umtausch verlangt in der Regel eine Mindestspanne von etwa 5-7, die zwischen 750 und 1.050 liegen würde. Das ist das Minimum. Wenn unser Handelsplan erfordert, dass wir einen Gehalt von 0.10 in Mais riskieren, riskieren wir 500 oder rund 48-66 unserer Investition. Wenn jedoch der halbe Vertragswert auf den Handel angewendet wurde, oder 7.500, würde der gleiche 0.10-Umzug nur 6,6 unseres investierten Kapitals ausmachen. Das ist ein großer Unterschied. Erhöhen, dass für die Investition der volle Vertragswert und ein Händler auf der langen Seite (kaufen) entfernt die Möglichkeit, mehr als die anfängliche Investition zu verlieren. Planen Sie Ihr Trading Risk So was ist die richtige Menge an Risiko für einen Handel Es gibt keine harte und schnelle Regel auf diesem, aber Konto Größe, Risikobereitschaft, finanzielle Ziele und wie es passt der gesamte Handelsplan sollte alle berücksichtigt werden. Sie sehen aus dem obigen Beispiel, dass es eine ganze Reihe gibt. Konservative Händler riskieren in der Regel um 5-7 auf einem bestimmten Handel, aber das erfordert auch eine größere Menge an Kapital oder präzise Ein - und Ausspeisepunkte. Die Erhöhung der auf ein 12-Risiko ermöglicht es, ein wenig mehr Hebel und breitere Marktschwankungen zu nehmen. Mehr als dieser Betrag ist nicht unbedingt falsch - es hängt nur von anderen Faktoren Ihres Plans ab. Allerdings, wenn Sie sich auf größere Risiken, müssen Sie auch überlegen, ob Ihr Gewinnziel realistisch ist. Betrachten Sie diese mathematische Anekdote, während Sie darüber nachdenken, wo Ihre Risikobereitschaft in die obige Diskussion passt. Wenn Sie einen 50 Verlust auf einen Handel zu nehmen, müssen Sie eine 100 Rückkehr zu bekommen, um es zurück zu bekommen. Zum Beispiel, wenn Sie 100 Aktien einer Aktie bei 50 pro Aktie besitzen und es 50 verliert, werden Ihre 5.000 auf 2500 fallen. Sie müssen jetzt eine 100 Rückkehr erreichen, um wieder auf 5.000 zu kommen. Denken über das Risiko auf diese Weise kann Ihre Risikobereitschaft wieder in die Perspektive setzen Stop Runaway Trading Losses Die Bedeutung der Stop-Loss-Order als Teil des Geldmanagements kann nicht übersehen werden. Ein vorgegebener Stopp hält einen Händler diszipliniert bei der Ausführung seines Geldmanagements. Allerdings sind viele Händler nicht verstehen, wie die Stop-Platzierung. Stopps können nicht willkürlich platziert werden - sorgfältige Betrachtung muss gehen, wo man einen Halt setzen soll. (Um mehr zu erfahren, lesen Sie den Stop-Loss-Auftrag - Stellen Sie sicher, dass Sie es verwenden, die Grundlagen des Auftragseingangs und der Begrenzung von Verlusten.) Trader setzen manchmal willkürliche Stopps, ist aber generell eine schlechte Idee. Dies ist, wenn ein Händler sagt, ich lege meinen Stopp auf ein Risiko von 500 pro Handel, weil das ist, was ich bin bequem, auf einen Handel zu verlieren - nicht mehr. Nehmen wir an, dass dieser Händler ein System der technischen Analyse und Swing-Handel beschäftigt. Die Swing Low des Marktes in Frage ist ein Umzug von 750. Ist diese Händler 500 aufhören, Sinn zu machen Absolut nicht Darüber hinaus ist es wahrscheinlich so nah an einem garantierten Verlust, wie Sie bekommen können. Was wäre, wenn die Swing Low eine 250 Umdrehung war. Das 500 Risiko macht immer noch keinen Sinn, weil es zu viel Risiko ist. Der Schlüssel, um im Auge zu behalten, wenn youre Einstellung Ihre Haltestellen ist, dass der Stop-Preis muss der Markt passen. Wenn das erforderliche Risiko für einen Handel zu viel für die Händler Risikotoleranz oder Konto Größe ist, dann sollte der Händler einen Markt finden, der passt. Es ist töricht, einen Markt mit zu wenig Kapital zu handeln. Es gibt ein altes Sprichwort, das davor warnt, ein Messer zu einem Gewehrkampf zu bringen. Ebenso, wenn du auf einen Markt mit zu wenig Kapital kommst, kannst du auch alle noch viel Zeit sparen und einen Scheck für die Trades-Gegenpartei rechts und da abschneiden. Bottom Line Stellen Sie sicher, dass die Märkte, die Sie handeln, mit Ihrer Kontogröße und Risikobereitschaft gehandelt werden. Stellen Sie sicher, dass der Prozentsatz, den Sie bereit sind, pro Handel zu riskieren, dem Plan und dem Markt entspricht. Und denken Sie daran, dass keine dieser Komponenten im Vakuum vorhanden ist. Konzentriere dich auf einen ohne den anderen und du bist auf Schwierigkeiten geraten. Wiegen Sie diese Faktoren zusammen und Sie werden sich auf die Strecke setzen, um einen erfolgreichen Handelsplan aufzubauen. Frexit kurz für quotFrench exitquot ist ein französischer Spinoff des Begriffs Brexit, der entstand, als das Vereinigte Königreich stimmte. Ein Auftrag mit einem Makler, der die Merkmale der Stop-Order mit denen einer Limit-Order kombiniert. Ein Stop-Limit-Auftrag wird. Eine Finanzierungsrunde, in der Anleger eine Aktie von einer Gesellschaft mit einer niedrigeren Bewertung erwerben als die Bewertung, Eine ökonomische Theorie der Gesamtausgaben in der Wirtschaft und ihre Auswirkungen auf die Produktion und Inflation. Keynesianische Ökonomie wurde entwickelt. Ein Bestand eines Vermögenswerts in einem Portfolio. Eine Portfolioinvestition erfolgt mit der Erwartung, eine Rendite zu erzielen. Dies. Ein von Jack Treynor entwickeltes Verhältnis, das die Erträge übertrifft, die über das hinausgekommen sind, was auf einer risikolosen Gewinne verdient werden könnte. Money Management Setzen Sie zwei Rookie-Händler vor den Bildschirm, geben Sie sie mit Ihrem besten High-Wahrscheinlichkeit-Setup und für gut Messen, jeder hat die entgegengesetzte Seite des Handels. Mehr als wahrscheinlich, beide werden abweichen Geld verlieren. Allerdings, wenn Sie zwei Profis nehmen und sie handeln in die entgegengesetzte Richtung von einander, ganz häufig beide Händler werden abwickeln Geld verdienen - trotz der scheinbaren Widerspruch der Prämisse. Was ist der Unterschied Was ist der wichtigste Faktor, der die erfahrenen Händler von den Amateuren trennt Die Antwort ist Geldmanagement. Wie Diät und Ausarbeitung, Geld-Management ist etwas, dass die meisten Händler Lippenbezeichnung zu zahlen, aber nur wenige Praxis im wirklichen Leben. Der Grund ist einfach: genauso wie gesund zu essen und fit zu bleiben, kann das Geldmanagement wie eine lästige, unangenehme Aktivität aussehen. Es zwingt die Händler, ihre Positionen ständig zu überwachen und notwendige Verluste zu nehmen, und nur wenige Menschen machen das gerne. Allerdings, wie Abbildung 1 beweist, ist die Verlustentscheidung entscheidend für den langfristigen Handelserfolg. Betrag des Eigenkapitals Verlorene Rückgabebedarf zur Wiederherstellung des ursprünglichen Eigenkapitals Abbildung 1 - Diese Tabelle zeigt, wie schwierig es ist, sich von einem schwächenden Verlust zu erholen. Beachten Sie, dass ein Händler 100 in seinem Kapital verdienen müsste - ein Meisterstück, das von weniger als 1 von Händlern weltweit erreicht wurde - nur um auf einem Konto mit einem Verlust von 50 zu brechen. Bei 75 Drawdown muss der Trader seinen Account vervierfachen, nur um ihn wieder in sein ursprüngliches Eigenkapital zu bringen - wirklich eine Herkulesaufgabe The Big One Obwohl die meisten Händler mit den obigen Figuren vertraut sind, werden sie unvermeidlich ignoriert. Trading-Bücher sind mit Geschichten von Händlern verstreut verlieren ein, zwei, sogar fünf Jahre im Wert von Gewinnen in einem einzigen Handel gegangen furchtbar falsch. Typischerweise ist der Ausreißverlust ein Ergebnis des schlampigen Geldmanagements, ohne harte Stopps und viele durchschnittliche Downs in die Longs und durchschnittliche Höhen in die Shorts. Vor allem ist der weggehende Verlust nur auf einen Verlust der Disziplin zurückzuführen. Die meisten Händler beginnen ihre Trading-Karriere, ob bewusst oder unbewusst, visualisieren The Big One - der eine Handel, der sie Millionen machen wird und ihnen erlauben wird, jung zu gehen und für den Rest ihres Lebens unbeschwert zu leben. In Forex wird diese Phantasie durch die Folklore der Märkte weiter verstärkt. Wer kann die Zeit vergessen, die George Soros die Bank von England brach, indem er das Pfund kurzschloss und mit einem kühlen 1 Milliarde Gewinn an einem einzigen Tag wegging, aber die kalte harte Wahrheit für die meisten Einzelhändler ist, dass, anstatt den großen Gewinn zu erleben, Die meisten Händler fallen Opfer zu nur einem großen Verlust, der sie aus dem Spiel für immer klopfen kann. Lernen Tough Lessons Händler können dieses Schicksal durch die Kontrolle ihrer Risiken durch Stop-Verluste zu vermeiden. In Jack Schwagers berühmten Buch Market Wizards (1989), Day Trader und Trendfolger Larry Hite bietet diese praktische Beratung: Nie riskieren mehr als 1 von insgesamt Eigenkapital auf jedem Handel. Wenn ich nur 1 riskiere, bin ich jedem Einzelhandel gleichgültig. Das ist ein sehr guter Ansatz. Ein Trader kann 20 Mal in Folge falsch sein und hat noch 80 seiner Eigenkapital übrig. Die Realität ist, dass nur wenige Händler die Disziplin haben, diese Methode konsequent zu praktizieren. Nicht anders als ein Kind, das lernt, einen heißen Ofen nicht zu berühren, erst nachdem er einmal oder zweimal verbrannt wurde, können die meisten Händler nur die Lehren der Risikodisziplin durch die harte Erfahrung des Geldverlusts aufnehmen. Dies ist der wichtigste Grund, warum Händler nur ihr spekulatives Kapital verwenden sollten, wenn sie zuerst den Forex-Markt betreten. Wenn Anfänger fragen, wie viel Geld sie mit dem Handel beginnen sollten, sagt ein erfahrener Händler: Wählen Sie eine Zahl, die nicht wesentlich Ihr Leben beeinflussen wird, wenn Sie es vollständig verlieren würden. Jetzt subdivide diese Zahl um fünf, weil Ihre ersten paar Versuche zum Handel am ehesten am Ende in Blasen aus. Dies ist auch sehr weise Ratschläge, und es lohnt sich, für alle, die Handel Forex. Money Management Styles Im Allgemeinen gibt es zwei Möglichkeiten, erfolgreiches Geldmanagement zu üben. Ein Trader kann viele häufige kleine Stationen und versuchen, Gewinne aus den wenigen großen Gewinnen Trades zu ernten, oder ein Händler kann wählen, um für viele kleine eichhörnchenähnliche Gewinne zu gehen und nehmen selten, aber große Stopps in der Hoffnung, die viele kleine Gewinne überwiegen die Wenige große verluste Die erste Methode erzeugt viele kleinere Fälle von psychischen Schmerzen, aber es produziert ein paar große Momente der Ekstase. Auf der anderen Seite bietet die zweite Strategie viele kleinere Fälle von Freude, aber auf Kosten des Erlebens einiger sehr böser psychologischer Hits. Mit diesem Weitwinkel-Ansatz ist es nicht ungewöhnlich, eine Woche oder sogar einen Monat im Wert von Gewinnen in einem oder zwei Trades zu verlieren. (Für weitere Lesungen siehe Einleitung zu Arten von Trading: Swing Trades.) Die Methode, die Sie wählen, hängt von Ihrer Persönlichkeit ab, es ist ein Teil des Entdeckungsprozesses für jeden Händler. Einer der großen Vorteile des Forex-Marktes ist, dass es beide Stile gleichermaßen unterbringen kann, ohne zusätzliche Kosten für den Einzelhändler. Da Forex ist ein Spread-basierte Markt, die Kosten für jede Transaktion ist die gleiche, unabhängig von der Größe einer bestimmten Händler Position. Zum Beispiel, in EURUSD, würden die meisten Händler eine 3-Pip-Spread gleich der Kosten von 3100. von 1 der zugrunde liegenden Position begegnen. Diese Kosten werden einheitlich sein, in Prozent, ob der Händler in 100-Stück-Lose oder eine Million-Unit-Lose der Währung umgehen möchte. Zum Beispiel, wenn der Trader wollte 10.000-Einheit Lose verwenden, würde die Ausbreitung auf 3, aber für den gleichen Handel mit nur 100-Einheit Lose, wäre die Ausbreitung nur 0,03. Kontrast, dass mit der Börse, wo zum Beispiel eine Provision auf 100 Aktien oder 1.000 Aktien von 20 Aktien kann auf 40 festgelegt werden, so dass die effektiven Kosten der Transaktion 2 im Falle von 100 Aktien, sondern nur 0,2 im Falle von 1.000 Aktien Diese Art von Variabilität macht es sehr schwer für kleinere Händler auf dem Aktienmarkt, um in Positionen zu skalieren, da Provisionen stark skew Kosten gegen sie. Allerdings haben Forex-Händler den Vorteil einer einheitlichen Preisgestaltung und können jede Art von Geld-Management, die sie wählen, ohne Bedenken über variable Transaktionskosten zu üben. Vier Arten von Stopps Sobald Sie bereit sind, mit einem ernsthaften Ansatz für Geld-Management zu handeln und die richtige Menge an Kapital wird Ihrem Konto zugeordnet, gibt es vier Arten von Stopps können Sie prüfen. 1. Equity Stop - Das ist der einfachste aller Haltestellen. Der Trader riskiert nur einen vorgegebenen Betrag seines Kontos auf einem Einzelhandel. Eine gemeinsame Metrik ist, 2 des Kontos auf einem bestimmten Handel zu riskieren. Auf einem hypothetischen 10.000 Handelskonto könnte ein Händler 200 oder etwa 200 Punkte auf einem Mini-Los (10.000 Einheiten) EURUSD oder nur 20 Punkte auf einem Standard 100.000-Stück-Los riskieren. Aggressive Händler können die Verwendung von 5 Aktienstopps, aber beachten Sie, dass dieser Betrag ist in der Regel als die obere Grenze der umsichtigen Geld-Management, weil 10 aufeinander folgenden falschen Trades würde das Konto um 50. Eine starke Kritik an der Equity-Stop ist, dass es platziert wird Ein beliebiger Ausgangspunkt auf einer Händlerposition. Der Handel wird nicht durch eine logische Antwort auf die Preiswirkung des Marktes liquidiert, sondern um die internen Risikokontrollen des Händlers zu befriedigen. 2. Chart Stop - Die technische Analyse kann Tausende von möglichen Stopps erzeugen, angetrieben durch die Preisaktion der Charts oder durch verschiedene technische Indikatorsignale. Technisch orientierte Händler mögen diese Ausspeisepunkte mit Standard-Equity-Stop-Regeln kombinieren, um Charts zu planen. Ein klassisches Beispiel für einen Chartstopp ist der Swing Highlow Point. In Abbildung 2 könnte ein Händler mit unserem hypothetischen 10.000 Konto, der den Chartstopp verwendet, ein Mini-Los verkaufen, das 150 Punkte oder etwa 1,5 des Kontos riskiert. 3. Volatilitätsstopp - Eine anspruchsvollere Version des Chartstopps verwendet die Volatilität anstelle der Preisaktion, um Risikoparameter festzulegen. Die Idee ist, dass in einer hohen Volatilität Umfeld, wenn die Preise breite Strecken reisen, muss der Trader sich an die aktuellen Bedingungen anzupassen und die Position mehr Raum für das Risiko zu vermeiden, um durch Intra-Markt Lärm gestoppt werden. Das Gegenteil gilt für eine Umgebung mit geringer Volatilität, in der Risikoparameter komprimiert werden müssen. Eine einfache Möglichkeit, Volatilität zu messen, ist durch den Einsatz von Bollinger Bands. Die Standardabweichung zur Maßabweichung des Preises verwenden. Die Fig. 3 und 4 zeigen eine hohe Flüchtigkeit und einen niedrigen Volatilitätsstopp mit Bollinger Bands. In Abbildung 3 erlaubt der Volatilitätsstopp auch dem Händler, einen Scale-In-Ansatz zu verwenden, um einen besseren Mischpreis und einen schnelleren Break-Even-Punkt zu erreichen. Beachten Sie, dass die Gesamtrisiko-Exposition der Position sollte nicht mehr als 2 des Kontos daher ist es kritisch, dass der Händler kleinere Lose verwenden, um seine kumulative Risiko im Handel richtig zu dimensionieren. 13 4. Margin Stop - Dies ist vielleicht die meisten unorthodox aller Geld-Management-Strategien, aber es kann eine effektive Methode in Forex, wenn verwendet werden, um sinnvoll. Im Gegensatz zu austauschbasierten Märkten betreiben die Devisenmärkte 24 Stunden am Tag. Deshalb können Forex-Händler ihre Kundenpositionen fast so schnell wie möglich auslösen, sobald sie einen Margin Call auslösen. Aus diesem Grund sind Forex-Kunden selten in Gefahr, ein negatives Gleichgewicht in ihrem Konto zu generieren, da Computer automatisch alle Positionen schließen. Diese Geldmanagementstrategie erfordert, dass der Trader sein Kapital in 10 gleiche Teile unterteilt. In unserem ursprünglichen 10.000 Beispiel würde der Händler das Konto mit einem Forex-Händler eröffnen, aber nur 1000 000 anstatt 10.000, so dass die anderen 9.000 in seinem Bankkonto. Die meisten Forex-Händler bieten 100: 1 Hebel, so eine 1.000 Kaution würde es dem Händler erlauben, eine Standard-100.000-Einheit zu kontrollieren. Allerdings würde auch ein 1-Punkt-Umzug gegen den Händler einen Margin Call auslösen (seit 1.000 ist das Minimum, das der Händler benötigt). Also, je nach Händler riskieren Toleranz, er oder sie kann wählen, um eine 50.000-Einheit Los Position, die ihm oder ihr Zimmer für fast 100 Punkte (auf einem 50.000 Los der Händler benötigt 500 Marge, so 1.000 100-Punkt Verlust zu handeln 50.000 lot 500). Unabhängig davon, wieviel Hebelwirkung der Händler annahm, würde diese kontrollierte Parsung seines oder ihrer spekulativen Kapital den Händler daran hindern, seine oder ihre Rechnung in nur einem Handel zu sprengen und würde ihm erlauben, viele Schwankungen in einem potenziell rentablen Setup zu nehmen Ohne die Sorge oder Sorgfalt, manuelle Anschläge zu setzen. Für jene Händler, die gerne üben, haben Sie einen Haufen, wetten einen Bündelstil, dieser Ansatz kann sehr interessant sein. Fazit Wie Sie sehen können, ist das Geldmanagement in Forex so flexibel und so vielfältig wie der Markt selbst. Die einzige universelle Regel ist, dass alle Händler in diesem Markt eine Form davon ausführen müssen, um erfolgreich zu sein. Zur weiteren Lesung siehe Waten in den Währungsmarkt. Getting Started In Forex und ein Primer auf dem Forex-Markt. Swing Trading Options Strategien In den letzten Monaten erhielt I8217ve mehrere E-Mails, die mir Fragen über Swing Trading Options Strategies und wie wir unsere Handelsstrategien auf den Optionsmarkt anwenden. Ursprünglich habe ich mich gegen die Diskussion von Optionen entschieden, weil ich mich intensiv auf Swing Trading und Day Trading Aktien, Futures und Währungen konzentrieren wollte. Ich dachte, das war mehr als genug für die meisten Leute, um über die Märkte zu lernen, und ich erzähle immer, dass meine Schüler von den Swing-Trading-Optionen-Strategien wegbleiben, bis sie einen guten Griff haben, Geld zu verdienen mit tatsächlichen Vermögenswerten, bevor sie auf Handelsderivate umziehen. Meine Take-on Swing Trading-Optionen Strategien Als ich begann den Handel zurück in den frühen Nachtigen, war meine Progression Aktien, Rohstoffe, Index Futures, Aktienoptionen, Forex. Als ich mit dem Handel begann, wusste ich schon genug über die Märkte und noch wichtiger über das Risiko, vernünftig gute Handelsentscheidungen zu treffen. Aber wenn ich wieder anfange, Optionen anstelle von anderen Märkten zu handeln, bezweifle ich, dass ich die notwendige Grundlage und Disziplin entwickelt hätte, um mit Optionen erfolgreich zu sein. Optionen Volatilität ist der Schlüssel zum Erfolg Einer der größten Gründe, warum Anfänger in Schwierigkeiten geraten, wenn sie zum ersten Mal schwingen Handel Optionen Strategien ist, weil sie das grundlegende Verständnis der impliziten Volatilität fehlt und wie implizite Volatilität beeinflussen können und verzerren den Preis von Optionen. Wussten Sie, dass die Optionen den Wert auf der Grundlage einfacher Wahrnehmung steigern und verringern können. Wussten Sie schon, dass an einem Punkt, dass während des Börsencrashs der 87, BOTH die Anrufe und die Puts im Wert mehrmals erhöht, einfach weil Der Angst, dass die Anleger auf den Markt gebracht haben Ja, mit Optionen der wichtigste Faktor ist nicht die Marktrichtung, sondern die zukünftige Wahrnehmung von Preis oder implizite Volatilität, die die Marktmeinung der Aktien potenziellen Bewegungen oder die Märkte Erwartung der Zukunft zeigt. Ich kann die nächsten 2 Stunden damit verbringen, Ihnen die technische Definition der impliziten Volatilität und der Optionen zu erklären. Ich war früher mit dem Black-Scholes-Modell und den Wahrscheinlichkeitsberechnungen besessen und ich möchte eine kleine Geschichte mit dir teilen. Dies hatte einen großen Einfluss auf meine Swing-Trading-Optionen Strategien und wie ich konstruiert meine Strategien nach diesem unglücklichen Ereignis aufgetreten. Meine persönliche Optionen Trading Story Ich erinnere mich an das erste Mal las ich Optionen als eine strategische Investition (die Bibel auf Optionen Handel) das Buch war über 800 Seiten und ich erinnere mich, jede Seite zu lesen und denke, dass je mehr ich über implizite Volatilität und alle anderen zu lernen Strategien, desto rentabler würde ich werden. Ich erinnere mich daran zu verstehen, dass, wenn Sie Optionen, die hohe Volatilität haben dann auf lange Sicht werden Sie Geld verdienen, weil statistische Optionen werden auf den fairen Wert gehen, so im Laufe der Zeit werden Sie Geld durch den Verkauf teurer Optionen und kaufen sie zurück, wenn die Volatilität ist niedrig. Das war für mich sinnvoll, weil ich natürlich in der Wahrscheinlichkeit nachdenke und das war nichts weiter als etwas Kostbares zu bekommen und es loszuwerden, als es billig war. Jedenfalls wurde ich sehr aufgeregt und eilte hinaus, um die nächsten Morgen-Investoren Business Daily am News-Stand zu bekommen (es gab kein Internet und der nächste Tag8217s Papier kam um 20 Uhr in der Nacht zuvor). Ich erinnere mich an die Zeitung hatte eine Optionstabelle, die es sehr einfach machte, alle Optionen Preise zu bekommen, die an diesem Tag gehandelt wurden. Das würde mir wenigstens eine Vorstellung davon geben, was zu suchen und was was billig oder teuer Volatilität weise. Ich landete bis etwa 5 Aktien und sie waren alle Tech-Aktien und die Volatilität auf sie war extrem hoch, ich meine, diese Sauger wurden zwei bis drei Mal, was andere Optionen wurden mit einem ähnlichen Risiko und Streik Preis festgesetzt. Ich dachte, ich würde hier wirklich glücklich sein und am nächsten Morgen habe ich am Ende verkauft etwa 5.000 Wert von Prämie, die etwa 3 Wochen vor dem Verfall zu gehen hatte. Ich dachte, ich entdeckte die Optionen Trading Holy Gral Ich dachte, ich habe wirklich gut und konnte mir nicht glauben, ich glaube, ich fand das Gold am Ende des Regenbogens, aber natürlich und jeder, der jemals verkauft Option Prämie wird Ihnen sagen, dass die Zeit beginnt Bewegen Sie sich sehr langsam, wenn Sie Optionen verkaufen. Wenn die Zeit in deinem Leben zu schnell vorbei ist, schlage ich vor, dass du ein paar Prämien verkaufst und alle plötzlichen Wochen werden wie Monate vergehen. Rückkehr zu meiner Geschichte, innerhalb der nächsten 4 bis 5 Tage, jede einzelne der Optionen, die ich verkaufte, stieg im Preis drastisch an. Eine Aktie wurde gekauft, die andere Aktie hatte unglaubliche Einnahmen und die anderen gingen einfach los. Dies ist, wenn ich herausgefunden, etwas sehr wichtig und ich möchte, dass Sie es verstehen, ohne Ihr Hemd zu verlieren. Wenn die Optionen zu teuer sind, gibt es typischerweise einen sehr starken Grund zu diesem Grund, genau wie wenn man auf die Rennstrecke geht und die besten Pferde 2 bis 1 auszahlen, während die Pferde, die weniger wahrscheinlich sind, eine Quote von 10 bis 20 haben Zu 1, da8217s ein grund dafür und typisch it8217s rechts auf das geld. Mein Grund, dir diese Geschichte zu erzählen, ist, weil ich es nicht willst, dass du dich in den GRIECHISCHEN LIEGEN bekommst, weil sie mir nie geholfen haben, einen Penny Trading Optionen zu machen. Alle diese Software-Programme, die Ihnen sagen, welche Option ist teuer oder welche Option ist billig sind, aber das Problem ist, dass sie don8217t Ihnen sagen, warum die Option ist billig oder warum it8217s teuer und wenn die Option hat einen Puls oder jede Art von Volumen zu ihm , Wird es in der Regel Preis hoch oder niedrig wegen einer zugrunde liegenden Grund und das ist etwas, was die GREEKS wird nie sagen, und das hat viel mehr Einfluss auf die Optionen Preis als jede mathematische oder statistische Berechnung jemals wird. Swing Trading Options Strategie, die funktioniert Jetzt, dass Sie ein bisschen darüber, wie Optionen sind wirklich preislich zu verstehen, werde ich eine große Swing-Trading-Optionen-Strategie mit Ihnen teilen, dass Sie sofort auf die meisten Finanzmärkte gelten können. Diese Strategie nimmt implizite Volatilität in Betracht, so dass Sie beide Anrufe kaufen und setzen, wenn sie billig sind oder wenn implizite Volatilität auf Ihrer Seite ist. Wie die meisten von euch wissen, I8217m nicht ein Zähler Trend Trader, das heißt, ich folge immer den Trend und versuchen, nicht zu markieren Markt Tops oder Böden, aber wenn Sie handeln Optionen, Handel in Richtung des Trends bedeutet Kauf Optionen zu teuren Preisen Und sie zu verrechnen, wenn sie teurer sind, ist eine Möglichkeit, implizite Volatilität zu bekämpfen, eine Gegenstrategiemethode zu verwenden. Ich benutze typischerweise Counter Trend Methoden mit Vermögenswerten, aber in diesem Fall sind wir nicht Handel Vermögenswerte sind wir Handel Derivate dieser Vermögenswerte, so müssen wir ein bisschen anders handeln. Einer meiner Lieblings-Methoden, um meine Einkäufe zu verwenden ist, um Markt Erschöpfung Muster verwenden, it8217s ein ähnliches Muster zu einem Tail Gap Pattern, die Sie kostenlos herunterladen können auf unserer Website. (Hier klicken um die Lücke zu laden). Was wir sehen wollen, ist eine Erschöpfung oder wenn es keine Lücke gibt, zumindest eine Bar mit viel Reichweite, die sich in eine Richtung öffnet und in eine andere Richtung schließt. Sie finden in der Regel etwa zweimal oder dreimal pro Jahr auf die meisten großen Cap-Aktien, die nicht stark zu stark sind. Kaufen Puts When Premium ist niedrig In diesem Beispiel Valero Energy, eine große Cap-Aktie geht durch eine Umkehrung, wenn die meisten Händler erwarten, höhere Aufwärtsbewegung. Dies ist, wenn Volatilität auf den Kopf ist wirklich hoch. Wenn Sie eine Call-Option auf dieser Preisniveau kaufen würden, bezweifle ich, dass Sie Geld verdienen würden, auch wenn der Bestand für etwa 4 bis 5 Punkte wäre. Die Aktie müsste sich wirklich stark für Anrufoptionen bewegen, um weiter zu gewinnen, es sei denn, die Dynamik würde sich verlangsamen und die Volatilität würde abnehmen. Ein intelligenter Händler würde PUT-Optionen kaufen, wenn die Aktie abbricht. Die Put-Optionen hätten so wenig Volatilität, dass selbst wenn der Markt gegen Sie für einen Tag oder zwei ging, wäre die Option, die Volatilität wäre so niedrig, dass der Optionen Preis höchstwahrscheinlich nicht zu viel sinken würde. Kaufe Anrufe, wenn Premium ist billig In diesem Beispiel haben wir ein nahezu perfektes Beispiel für ein Erschöpfungsmuster auf den Nachteil. Als dieser Tag passiert war, waren die Put-Optionen grob überteuert, so sehr, dass, wenn Sie einen Satz kaufen würden, den er Tag vor dem großen Tropfen hatte, würden Sie kaum einen Preisanstieg sehen. Aber wenn du eine CALL-Option um die Zeit gekauft hast, in der der Markt ausgetrocknet war und selbst wenn du ein paar Punkte weg warst, wäre die Volatilität so niedrig auf die Option, dass es kaum gegen dich gehen würde. Halten Sie Swing Trading Options Strategies Simple Ich hoffe, dass dieser kurze Artikel über Swing Trading Optionen Strategien gab Ihnen einige Ideen über Ihre eigenen Optionen Handel und wie man zusammenarbeiten Swing Trading Optionen Strategien. Denken Sie immer daran, dass implizite Volatilität ist nicht etwas, was Sie ignorieren können und es kann ein Leben von it8217s besitzen und verzerren den wahren Wert Ihrer Optionen Vertrag. Ja, der Markt kann steigen und Ihre Option kann im Wert abnehmen, weil die Markt8217s Wahrnehmung der Zukunft ist nicht so optimistisch wie es war zwei Tage früher Wünschen Ihnen die besten, Roger Scott Senior Trainer Market Geeks